ファクタリングとは
ファクタリングは、企業が売掛金（未回収の請求書）を金融機関や専門会社に売却することで、即座に現金を手に入れる手法です。
ファクタリングの仕組み
ファクタリングでは、企業が発行した請求書を、ファクタリング会社に売却します。ファクタリング会社は請求書額の一定割合を即座に支払い、請求書の回収業務を引き受けます。顧客からの支払いがあった際には、ファクタリング会社が手数料を差し引いた残額を企業に支払います。
ファクタリングの利点
- キャッシュフロー改善: 未回収の売掛金を現金化することで、企業の資金繰りを改善します。
- リスク軽減: 請求書の回収リスクをファクタリング会社が負担するため、企業の信用リスクが軽減されます。
- 経営資源の集中: 回収業務を外部に委託することで、企業は自社リソースを他の業務に集中させることができます。
ファクタリングの種類
- リソースファクタリング: 売掛金を売却することで資金を調達する手法。
- ノンリソースファクタリング: 売掛金を売却せずに、ファクタリング会社が回収業務を代行する手法。
- リバースファクタリング: 企業が未来の売掛金を先に売却し、現金を受け取る手法。
ファクタリングの適用例
ファクタリングは、特に以下のような場面で有効です。
- 成長企業: 売上拡大に伴い資金が必要な場合。
- 新規事業: 資金調達手段として新規事業の立ち上げや拡大に活用される。
- 不渡りリスク対策: 顧客が支払いを滞納するリスクを回避するために利用される。
- 買収やM&A: 買収資金の一部として利用されることもある。
ファクタリングの注意点
- コスト: ファクタリング手数料や利息など、コストが発生するため、資金調達手段としてのコストを考慮する必要がある。
- 顧客関係: 売掛金の回収業務を外部に委託することで、顧客との信頼関係に影響を与える可能性がある。
- 契約内容: ファクタリング契約の内容や条件をよく理解し、企業のニーズに合った契約を選択することが重要である。
まとめ
ファクタリングは、企業が売掛金を即座に現金化する手法であり、キャッシュフロー改善やリスク軽減などの利点がある。リソース、ノンリソース、リバースの種類があり、成長企業や不渡りリスク対策などで活用されるが、注意点としてコストや顧客関係、契約内容の把握が重要である。
